Avrupa’nın önde gelen düşük maliyetli hava yolu şirketlerinden easyJet, ABD merkezli yatırım şirketi Apollo’nun 5,7 milyar sterlinlik satın alma teklifini kabul etti. Anlaşmanın tamamlanması için Avrupa Birliği dahil ilgili düzenleyici kurumlardan onay alınması gerekiyor.
Avrupa’nın önde gelen düşük maliyetli hava yolu şirketlerinden easyJet, rakip teklif sahibi Castlelake’in süreçten çekilmesinin ardından ABD merkezli yatırım şirketi Apollo tarafından 5,7 milyar sterlin karşılığında satın alınmayı kabul etti. Apollo, satın alma tamamlandıktan sonraki ilk 12 ayda geniş çaplı bir işten çıkarma planlamadığını açıklarken, anlaşmanın hayata geçmesi için Avrupa Birliği dahil ilgili düzenleyici kurumların onayı gerekiyor.
Satın alma süreci, easyJet için daha önce bir dizi teklif sunan ABD’li yatırım şirketi Castlelake’in teklif yarışından çekildiğini açıklamasının ardından sonuçlandı.
Apollo’nun teklifine göre easyJet hissedarlarına hisse başına 7,15 sterlin ödenecek.
Apollo’dan easyJet’in büyüme stratejisine destek
Apollo, easyJet’in mevcut stratejisini “güçlü şekilde desteklediğini” belirterek, şirketin operasyonel ve ticari hedeflerini hızlandırmak için önemli bir fırsat bulunduğunu açıkladı.
Şirket ayrıca satın alma işleminin tamamlanmasının ardından ilk 12 ay boyunca personel sayısında azaltıma gitmeyi planlamadığını bildirdi.
Ancak easyJet’in borsadan çıkarak özel bir şirket haline gelmesi durumunda, halka açık şirket faaliyetlerinin yürütülmesiyle bağlantılı bazı görevlerin ortadan kalkabileceği belirtildi. Apollo, bunun yalnızca “belirli alanlarda sınırlı sayıda pozisyonu” kapsayacağını ifade etti.
Apollo Ortağı ve Avrupa Özel Sermaye Lideri Alex van Hoek, easyJet’in güçlü müşteri teklifi, geniş uçuş ağı ve markası sayesinde Avrupa havacılığında önemli bir pazar konumu oluşturduğunu söyledi.
easyJet CEO’su Kenton Jarvis de Apollo’nun şirkete ve çalışanlarına yönelik yaklaşımını memnuniyetle karşıladıklarını belirterek, yatırım şirketinin havacılık sektöründeki deneyiminin easyJet için güçlü bir ortaklık sağlayacağına inandıklarını ifade etti.
Castlelake çekildi, Apollo daha yüksek teklifle geldi
easyJet’in gelecekteki sahiplik yapısına ilişkin süreç, Castlelake’in şirket için teklif vermeyi değerlendirdiğinin mayıs ayı sonunda ortaya çıkmasıyla başlamıştı.
Castlelake daha sonra easyJet için bir dizi teklif sundu. Ancak hava yolu şirketi, ABD’li yatırım firmasının kendisini düşük bir değerleme üzerinden satın almaya çalıştığını savunarak ilk teklifleri reddetti.
Temmuz ayı başında easyJet ile Castlelake prensipte anlaşmaya vardıklarını duyurdu. Daha sonra Wagamama’nın çatı şirketi The Restaurant Group’un da sahibi olan Apollo, daha yüksek bir teklifle sürece dahil oldu.
Castlelake’in teklif yarışından çekilmesiyle Apollo’nun 5,7 milyar sterlinlik teklifi üzerinde anlaşmaya varıldı.
Haji-Ioannou ailesi hissedar olarak kalacak
easyJet, Sir Stelios Haji-Ioannou tarafından 1995 yılında İngiltere’den Avrupa’ya düşük fiyatlı uçuşlar sunmak amacıyla kuruldu.
Şirketin ilk uçuşları Kasım 1995’te Luton’dan Glasgow ve Edinburgh’a gerçekleştirildi. easyJet, ilk uluslararası uçuşlarına ise bir sonraki yıl başladı.
Sir Stelios Haji-Ioannou ve ailesi halen easyJet’in yaklaşık yüzde 15’ine sahip.
Haji-Ioannou, Apollo’nun easyJet için daha fazla büyüme yaratma planlarını desteklediğini belirterek, ailesiyle birlikte şirketin uzun vadeli büyük hissedarları arasında kalmayı planladıklarını söyledi.
easyJet bugün 19 binden fazla kişiyi istihdam ediyor ve 35 Avrupa ülkesinde yaklaşık 1.200 hatta uçuş gerçekleştiriyor.
Satış için düzenleyici kurumların onayı gerekiyor
Satın alma anlaşmasının tamamlanabilmesi için Avrupa Birliği dahil ilgili düzenleyici kurumların onay vermesi gerekiyor.
Avrupa Birliği kuralları kapsamında easyJet’in çoğunluk sahipliğinin AB merkezli yatırımcılarda kalması gerekiyor.
Apollo, bu koşulun Haji-Ioannou ailesi ile diğer AB merkezli hissedarların şirketin yaklaşık yarısına sahip olmaya devam etmesiyle karşılanabileceğini öngörüyor.
easyJet borsadan ayrılabilir
Satın alma işleminin tamamlanması halinde easyJet’in halka açık şirket statüsünün sona ermesi ve özel bir şirkete dönüşmesi öngörülüyor.
AJ Bell Finansal Analiz Başkanı Danni Hewson, Apollo’nun teklifinin easyJet hisselerinin İran savaşından önce işlem gördüğü seviyenin önemli ölçüde üzerinde olduğunu, ancak şirketin pandemi öncesindeki zirve değerlerinin hâlâ oldukça altında kaldığını belirtti.
Hewson ayrıca easyJet gibi tanınmış bir şirketin Londra piyasalarından ayrılmasının piyasa açısından olumsuz değerlendirilebileceğini ifade etti.
Hewson, bireysel yatırımcıların hava yolu şirketlerinin faaliyetlerini yakından anlayabildiğini ve easyJet gibi tanınmış şirketlerin piyasadaki yerinin kolaylıkla doldurulamayacağını söyledi.
